“Las reglas del juego de la banca han cambiado”

Programa de Continuidad con el profesor Jorge Soley

16/10/2013

Jorge Soley

Las entidades bancarias merecen, pese a las turbulencias que atraviesan desde que arrancó la actual crisis económica, la confianza de las empresas. Este fue uno de los principales mensajes que expuso el profesor del IESE Jorge Soley durante la la sesión del Programa de Continuidad "Por qué necesitamos tener aún confianza en los bancos". La charla, organizada por la Agrupación de Antiguos Alumnos, tuvo lugar el 14 de octubre en el campus del IESE en Madrid.

El profesor Soley recordó que las entidades financieras, por un lado, ya han superado su crisis sistémica. Una crisis, aseguró, más grave incluso que la de 1929, con un impacto negativo en su patrimonio a nivel mundial de 4,1 trillones de euros. No obstante, el ponente reconoció que pese a los avances, aún queda una importante tarea pendiente: que las empresas puedan acceder a los créditos. "No es bueno para las empresas depender tanto de las entidades financieras como había sucedido hasta ahora", sostuvo el profesor Soley.

"Los costes financieros de las pymes suponen una carga mayor y estas empresas tienen menos capacidad de maniobra para negociar créditos comerciales", admitió. Entonces, ¿qué medidas se pueden adoptar para estimular el crédito a las pymes? El profesor nombró algunas de ellas: financiación a la banca por parte del ICO, reestructurar las entidades nacionalizadas, ejecutar un plan de negocio de la Sareb y estimular la financiación alternativa. Para Jorge Soley, es urgente que las empresas exploren estas últimas vías, tales como el Mercado Alternativo Bursátil (MAB), al Mercado Alternativo de Renta Fija o los grupos de capital riesgo.

Bancos solventes

El profesor Soley también destacó que "no todos los bancos son iguales", ya que el nivel de solvencia varía. Y este es un aspecto que deben tener en cuenta las empresas. Pese a todo, el FMI y la Comisión Europea evalúan de manera muy favorable el programa de reformas del sistema bancario español. En este contexto de reforma profunda, los bancos no deben olvidarse que uno de sus principales objetivos es el de asegurar los actuales resultados positivos. Es decir, deben obtener beneficios y ser solventes para poder seguir manteniendo su negocio. Algo "difícil y complejo" en un contexto de crisis. En este punto, el profesor destacó la importancia creciente de la "banca de servicios".

"Es verdad que en los sistemas bancarios pueden existir aún dudas acerca de los datos suministrados sobre la valoración de activos y los niveles de morosidad, pero se disiparán con la recuperación económica, que en España ya se ha iniciado", apuntó. Eso sí, que se vislumbre dicha recuperación no implica necesariamente que se vuelva a los niveles de crédito del año 2006. "Las reglas del juego han cambiado a raíz de la crisis. Y las políticas prudenciales de Basilea han modificado la forma de actuar bancaria", insistió. Se da la circunstancia de que España es uno de los países más críticos con las actuaciones de los bancos, según un reciente estudio. Ante esta situación, las entidades bancarias deben esforzarse en recuperar esa confianza perdida.

En la sesión, el profesor Soley estuvo acompañado por el vicepresidente y consejero de Carbures Europe, Juan Juárez, que explicó la experiencia de esta compañía ligada al sector aeronáutico y de automoción.